Die ursprünglichen Flurnamen „Im Kohlenstein“, „Kohlenstein“ und „Auf’m Kohlenstein“ (Flurkarte von 1829) erinnern an eine hier betriebene Köhlerei, wo man auf der Anhöhe Holzkohle brannte.
Der heutige Name stammt von der südöstlich gelegenen 293 m hohen Erhebung „Sonnenhöhe“ und der dortigen Kleingartenanlage. Die Umbenennung erfolgte auf Antrag einiger Bewohner. Der Heimatforscher Fritz Kühn war „bestürzt“: „Selbst Namen, die vorübergehend in schlechten Ruf geraten sind, sollten erhalten bleiben“. Die nach Süden ausgerichtete Kleingartenanlage gab vermutlich Anlass für die Umbenennung.
2019 im Auftrag des Stadtarchivs Iserlohn redigierter Auszug aus:
Holtmeier, Hermann; Reinertz, Manfred: Iserlohner Straßennamen erzählen, hrsg. vom Förderverein Iserlohner Museen e.V., Iserlohn 2009 (Beiträge zur Heimatkunde für Iserlohn und den märkischen Raum; Band 19)